Ardagh Group completa recapitalização de US$ 5,8 bilhões e renova estrutura financeira

Ardagh Group S.A. e suas subsidiárias concluíram com sucesso uma recapitalização integral, transformando sua dívida e garantindo uma estrutura de capital sustentável a longo prazo. A operação contou com a participação de mais de 99% dos detentores de suas senior secured notes (SSNs) e senior notes (SUNs), bem como aproximadamente 80% dos detentores de PIK Notes.

Senior Secured Notes (SSNs): São títulos garantidos de primeira linha. “Senior” significa que têm prioridade sobre outras dívidas. Senior Notes (SUNs): são títulos senior não necessariamente garantidos. Também têm prioridade sobre dívidas subordinadas, mas nem sempre são respaldados por ativos específicos. E PIK são títulos “Payment-in-Kind“. Em vez de pagar juros em dinheiro, a empresa pode pagar com mais títulos ou com ações. Costumam ser mais arriscados e geralmente oferecem juros mais altos para compensar essa falta de liquidez imediata.

Com esta recapitalização, a Ardagh reduzirá significativamente sua dívida: Foi realizada uma troca de dívida por ações de aproximadamente US$ 4,3 bilhões, aliviando a carga financeira e fortalecendo o balanço.

Também será obtida uma nova emissão de capital: Foram emitidos US$ 1,5 bilhão em first lien senior secured notes a 9,5%, com vencimento em 2030, para refinanciar dívida existente, financiar transações de venda relacionadas e fins corporativos gerais.

A medida contempla: extensão de vencimentos: As SSNs foram convertidas em second lien notes com vencimento em 2030, estendendo os prazos das obrigações mais próximas em mais de quatro anos; Transferência de propriedade: A propriedade da Ardagh passa para os detentores de SUNs e PIK Notes, principalmente instituições financeiras e fundos de investimento de longo prazo; Extensão de linha de crédito: A facility global baseada em ativos (ABL) de US$ 0,5 bilhão é estendida de 2027 para 2030, respaldada por um amplo sindicato de credores e encerramento de litígios: Foram encerradas certas ações judiciais em tribunais de Nova York contra a Ardagh, eliminando incertezas legais anteriores.

Por outro lado, foram realizadas mudanças na direção: Mark Porto ingressa como Executive Chairman do Ardagh Group e membro do conselho da Ardagh Metal Packaging. Jean-Pierre Floris, com mais de 40 anos de experiência em embalagens e vidro, junta-se como diretor.

Além disso, houve várias renúncias de diretores, incluindo Gavin Coulson e Paul Coulson, reorganizando o conselho para focar na execução do plano de negócios.

Mark Porto afirmou estar feliz em se juntar ao Ardagh Group e trabalhar com nossas equipes para gerar um valor significativo para todos os stakeholders. Herman Troskie, presidente cessante, declarou por sua vez: “Com a conclusão desta recapitalização e a extensão da ABL, podemos nos concentrar plenamente no crescimento futuro do Grupo Ardagh.